Questão de Contabilidade Geral / Auditoria · FGV SEFIN-RO 2018 (nº 56)

A Demonstração dos Fluxos de Caixa (DFC) é um relatório financeiro que mostra como o dinheiro (caixa e equivalentes de caixa) entrou e saiu de uma empresa em um período. Ela organiza essas movimentações em três categorias principais: atividades operacionais (relacionadas ao negócio principal), de investimento (compra e venda de ativos de longo prazo) e de financiamento (captação e pagamento de recursos de sócios e credores).

Análise das Transações:

• Integralização de capital social, por meio de um imóvel no valor de R$ 200.000: Não é fluxo de caixa. É uma troca de um ativo (imóvel) por capital social, sem movimentação de dinheiro.
• Compra de computadores, para pagamento em agosto de 2018, por R$ 10.000: Não é fluxo de caixa em 2017. A compra foi a prazo, o dinheiro só sairá em 2018.
• Pagamento de empréstimo bancário, contraído em 2014 no valor de R$ 30.000: Saída de caixa. Atividade de Financiamento.
• Pagamento de despesas diversas, no valor de R$ 50.000: Saída de caixa. Atividade Operacional.
• Resgate de debênture, no valor de R$ 18.000: Saída de caixa (pagamento de dívida de longo prazo). Atividade de Financiamento.
• Pagamento de dividendos, que haviam sido reconhecidos no ano anterior no valor de R$ 15.000: Saída de caixa (distribuição de lucros aos sócios). Atividade de Financiamento.
• Venda de mercadorias à vista, por R$ 300.000: Entrada de caixa. Atividade Operacional.
• Reconhecimento dos custos das mercadorias vendidas, no valor de R$ 200.000: Não é fluxo de caixa. É um registro contábil (despesa), não um pagamento de caixa neste momento.
• Compra de participação em empresa coligada, no valor de R$ 40.000: Saída de caixa (aquisição de investimento). Atividade de Investimento.

Cálculos dos Fluxos de Caixa:

• Atividades Operacionais:

  • Venda de mercadorias à vista: +R$ 300.000
  • Pagamento de despesas diversas: -R$ 50.000
  • Total Operacional = R$ 300.000 - R$ 50.000 = +R$ 250.000 (gerou)

• Atividades de Investimento:

  • Compra de participação em empresa coligada: -R$ 40.000
  • Total Investimento = -R$ 40.000 (consumiu)

• Atividades de Financiamento:

  • Pagamento de empréstimo bancário: -R$ 30.000
  • Resgate de debênture: -R$ 18.000
  • Pagamento de dividendos: -R$ 15.000
  • Total Financiamento = -R$ 30.000 - R$ 18.000 - R$ 15.000 = -R$ 63.000 (consumiu)

• (A) Incorreta: A atividade operacional gerou R$ 250.000 (R$ 300.000 de vendas à vista - R$ 50.000 de despesas pagas), não R$ 50.000.

• (B) Incorreta: A atividade de investimento consumiu R$ 40.000 (compra de participação em coligada). O valor de R$ 70.000 pode ser uma armadilha que inclui, por exemplo, a compra de computadores (que não foi à vista em 2017) ou alguma despesa operacional.

• (C) Incorreta: A atividade de investimento consumiu R$ 40.000. O valor de R$ 88.000 é um distrator que pode surgir da soma de itens de financiamento (como o pagamento de empréstimo e resgate de debênture) com o investimento, classificando-os erroneamente.

• (D) Correta: A atividade de financiamento consumiu R$ 63.000, que é a soma dos pagamentos de empréstimo bancário (R$ 30.000), resgate de debênture (R$ 18.000) e pagamento de dividendos (R$ 15.000).

• (E) Incorreta: A atividade de financiamento consumiu R$ 63.000, não gerou R$ 185.000. A armadilha aqui é considerar a "Integralização de capital social por meio de um imóvel" (R$ 200.000) como uma entrada de caixa de financiamento e subtrair os dividendos, o que é incorreto, pois não houve movimentação de caixa nessa integralização.